Kali ini kita akan berkenalan dengan konsep tingkat bunga flat (yang dibebankan oleh perusahaan multifinance) dan tingkat bunga normal yang dibebankan oleh bank (pada umumnya disebut sebagai tingkat bunga efektif, walaupun sebenarnya ada perbedaan definisi antara kesuanya).

Marilah kita mulai dengan definisi kedua tingkat bunga tersebut. Definisi tingkat bunga flat adalah, tingkat bunga yang dibebankan setiap bulan secara mendatar dari pokok pinjaman awal, mulai bulan pertama pembayaran cicilan sampai akhir masa pembiayaan. Sementara, tingkat bunga normal adalah, tingkat bunga yang dibebankan setiap bulan dari sisa pokok pinjaman yang tentunya setiap bulan selalu berkurang, karena KPR yang menggunakan system anuitas, membagi cicilan perbulan menjadi porsi bunga dan porsi pokok pinjaman.

Untuk memperjelas, mari  kita mempergunakan ilustrasi. Anggap bapak A memperoleh fasilitas kredit kendaran Rp 100 juta, dan pada saat yang sama juga memperoleh fasilitas KPR senilai Rp 100 juta. Perusahaan Multifinance membebankan tingkat bunga flat 5% per tahun untuk masa cicilan 1 tahun, sedangkan bank membebankan tingkat bunga normal 7% per tahun untuk masa cicilan 1 tahun. Maka, jumlah bunga yang harus dibayar selama setahun oleh bapak A untuk fasilitas multifinance nya adalah sebesar 5% x Rp 100 juta = Rp 5 juta. Total pinjaman + bunga akan menjadi Rp 105 juta, dan cicilan per bulan adalah sebesar Rp 8.750.000 (100 juta + 5 juta dibagi 12 bulan.

Sementara, untuk fasilitas KPR nya yang mempergunakan sistem anuitas, dengan mempergunakan kalkulator financial, akan diketahui bahwa cicilan per bulan yang harus dibayar setiap bulan adalah sebesar Rp 8.602.500,-

Dari ilustrasi di atas, terlihat bahwa walaupun tingkat bunga multifinance lebih kecil dari tingkat bunga bank (5% dibanding 7%), namun, cicilan per bulan yang harus dibayar oleh bapak A kepada perusahaan multifinance lebih besar daripada cicila yang harus dibayar kepada bank (Rp 8.750.000,- dibanding Rp 8.602.500,-).

Nah, penjelasan ini dapat menjawab, mengapa perusahaan multifinance yang mengandalkan bank sebagai sumber dananya, dapat membebankan tingkat bunga yang lebih murah daripada bank.

Ada dua tujuan utama perusahaan multifinance mempergunakan tingkat bunga flat :

1. Agar tingkat bunga yang ditawarkan kelihatan kompetitif, walaupun dibandingkan dengan bank.
2. Agar konsumen dapat turut menghitung jumlah cicilan dengan mempergunakan kalkulator biasa, karena cara menghitungnya lebih sederhana.

Demikian penjelasan singkat mengenai kedua tingkat bunga diatas. Bagi yang berminat mengetahui secara lebih detail, dapat menghubungi saya di email tcs.agus@gmail.com

Buying a new car for personal uses is the thing we usually do periodically, in line with increasing of our income and lifetime period of current car. It’s good if we can buy it by cash, but in most case we have to buy it by using auto financing due to limited cash on our hand.

Instead of get rush going to car dealer and experience unexpected bad things after that, here is some easy step by step tips to do for best auto financing :

1. Set up maximum monthly budget of loan repayment

Setting up a budget is important thing, to ensure our capability in making good loan repayment. Once we have certain amount of fixed budget, then we can start to choose our dreamed car by choosing the one which suitable with our budget. We can do simple simulation using online car loan calculator, compare several different set of car price, down payment, and term of loan. With this kind of simulation, we have one comprehensive picture about the most suitable car to purchase under current budget. Please see this basic budgeting post if you still confused how to set up the budget.

2. Find a good lender

We can find them fast and easy by online. By sending some basic information, we can get offering from some different online lenders just in minutes. Then, make a comparison between them. Two factors should be noticed when choosing a lender. The first is quality of lender, by checking their reputation as a company comparing with other lenders, popularity among other borrowers, and variation of financing program they provide. Second thing is their competitiveness, including offered interest rate and other charged fees. Several things will determine interest rate offered by lenders, but the most dominant factor is our credit score rating.

3. Enjoying car windows shopping before auto financing approval

When we have decided a lender, just send our loan application and waiting for their approval. Usually it needs a couple of days. While waiting for the approval, we can do car shopping by visiting car dealers, collecting offering letter from them, and choose the best dealer. Once our application is approved, then we have decided from where we will buy the car.

4. Ensure that we have loan payment protection insurance

We can’t expect the future anyway. This protection is important to secure our loan repayment in case something happened to us and we cannot continue to perform monthly repayment. Some lenders provide such protection together with their financing package. If our lender doesn’t provide it, go online and find good reputable insurance company easily.

5. Maintain good repayment performance

Yes, we have a new car now. Further important thing to do is to maintain good repayment performance until the end of financing period. It’s necessary to maintain good personal reputation since today is not the end of the world. With good credit score, we can get easy loan approval from good lender for any loan we need in the future, and enjoy lower charged interest rate.

Tags: Auto Financing, Loan